2017年11月23日环球市场综述

　　《线索Clues》汇编的“环球市场综述”浓缩全球主要金融市场要闻，覆盖中国投资者所重点关注的股市、大宗商品、外汇市场，帮助用户高效吸收新近市场动态。

　　以下为9：30综述：

　　【市场焦点】

　　1、由新浪财经主办的金麒麟论坛（第十届）于22日上午9点-下午6点在北京JW万豪酒店举行。本次论坛主题为“思想改变中国”。

　　出席嘉宾包括著名经济学家厉以宁，财政部副部长朱光耀，中央财经领导小组办公室副主任杨伟民，银、证、保监管机构官员，及来自各交易所、金融机构的近百位发言嘉宾。此外，本次论坛还首次增设了科技教育主题分论坛。

　　著名经济学家厉以宁在2017新浪金麒麟论坛上表示，消除结构性失衡说了很久，但一直难以实现主要是有四大原因，第一，很长一段时间，中国是在计划经济体制下运行的，这样就形成了行政主导下的结构性失衡。第二，长期以来政府的干预跟宏观调控是结合在一起的。第三，各部门、各地区甚至是各个企业都有攀比的现象，很难做到在市场经济道路上发展。第四，“发现错误”是很难的。

　　财政部副部长朱光耀表示，“2017年确实出现了一个令人鼓舞的全球经济向好的态势，在这其中，中国经济的增长，特别是中国在深化供给侧结构改革，提高增长的质量和效益的同时，保持了经济较快速度的增长。”

　　朱光耀指出，美联储双管齐下，从利率的提高到资产负债表的削减，外溢性的影响值得高度关注。

　　2、美联储周三公布上次货币政策会议纪要。内容显示，央行官员开始担心市场价格失控，对经济构成威胁。一些成员担心，如果市场突然遭受打击，将会发生什么。考虑到资产估值的上升和金融市场的低波动性，一些参与者表达了对可能出现的金融失衡的担忧。美股周三收盘涨跌不一。

　　周四是感恩节，美国股市休市。周五即感恩节翌日，股市提前于13：00闭市。

　　3、上周以来，全球主要市场发生若干重要事件，包括中国发布资管新规征求意见稿、美国众议院通过税改法案、原油价格持续震荡、比特币大幅波动等，这些事件均可能对未来数年的全球经济产生影响，了解上周以来环球市场发生的要闻及相关投资线索梳理，请点击此处。

　　【沪深】沪指周四低开

　　沪综指（开盘）报3415.18，-0.45%

　　深成指（开盘）报11441.8，-1.06%

　　领涨板块：煤炭、钢铁

　　领跌板块：酿酒、半导体

　　彭博社报导，摩根大通给予了中国股票增持评级，因盈利前景稳定，经济可持续增长以及消费和科技领域升级。报告预计，MSCI中国指数成份股每股收益2018年料增长15%，2017年增速料为19%。MSCI中国指数明年纳入A股后，预计约36亿美元的被动基金资金将流入A股。

　　另据摩根大通日本以外亚洲区股票研究业务主管James Sullivan周一接受采访时表示，摩根大通计划明年将其大中华股票研究团队的人数在2017年底的基础上增加30%-40%。

　　Sullivan表示，我们希望2019年再进一步增员。他称，随着MSCI Inc．将中国A股纳入其指数，此举将有助于满足投资者在了解中国股票方面不断增加的需求。

　　关注MSCI中国指数和MSCI中国A股指数，请点击此处。

　　【美股】美股周三收盘涨跌不一

　　道指（180003）（DIA）（收盘）报23，526.18，-0.27%

　　标普500（513500）（SPY）（收盘）报2，597.08，-0.08%

　　纳指（513100）（QQQ）（收盘）报6，867.36，+0.07%

　　1、美股周三收盘涨跌不一。

　　美联储公布上次货币政策会议纪要。内容显示，央行官员开始担心市场价格失控，对经济构成威胁。一些成员担心，如果市场突然遭受打击，将会发生什么。考虑到资产估值的上升和金融市场的低波动性，一些参与者表达了对可能出现的金融失衡的担忧。

　　11月会议纪要还显示，大多委员们认为经济势将强劲成长，美国国会通过大规模减税的可能性增强，这会带动企业投资，美联储在此次会议上维持利率不变。美联储会议纪要公布之后，美联储在12月12-13日会议上加息25个基点至1.25%-1.5%区间的概率保持在91.5%不变，意味着市场广泛预计美联储即将加息；明年3月至该区间的概率也持稳于46.0%。

　　《华尔街日报》认为，纪要暗示短期内加息的可能性很大，不过对通胀的担忧在持续；部分对通胀持续低迷表示担忧，暗示2018年美联储加息速度将放缓；此外，会议纪要的措辞较11月会议讨论的更温和，偏鸽派。

　　经济数据方面，美国劳工部宣布，截至11月18日当周美国首次申请失业救济人数为23.9万，预期24万，前值24.9万。美国劳工部的另一份数据显示，美国10月耐用品订单环比初值下降1.2%，预期增长0.3%，前值增长2%。

　　税改方面，美国参议院首次发布了515页的全面税收法案，共和党领导人计划在10天内对其进行投票。本周，美国国会处于休会中。参议院共和党领导人计划在11月27日当周进行投票。如果推进顺利，投票将最早于11月30日举行。市场预计，税改要在参议院通过仍会有一定难度。目前，共和党在参议院仅以52席对48席的微弱优势领先民主党，这意味着只要有3位共和党参议员反对，法案就将折戟。

　　周四是感恩节，美国股市休市。周五即感恩节翌日，股市提前于13：00闭市。

　　2、惠普企业（HPQ）股价继续下跌逾7%，此前该公司首席首席执行官惠特曼（Meg Whitman）宣布，她将在明年年初辞职。由现任总裁安东尼奥・内里（Antonio Neri）接替其职务。

　　全球规模最大的电视游戏和娱乐软件零售巨头Gamestop（GME）的收益也超过了分析师的预期，股价上涨3.83%。

　　周三拖拉机及联合收割机生产商德尔公司（DE）股价攀升4.32%，该公司公布了好于预期的季度财报。

　　据CNBC报导，FactSet的数据显示，在标普500指数成份股中，约74%的公司公布的最新季度业绩超出了预期。

　　据华尔街日报报导，美国总统特朗普表示，美国电话电报公司收购时代华纳对国家无益，这一言论令这一价值850亿美元的交易蒙上又一层阴影。此前一天美国司法部提起诉讼试图阻止该交易。特朗普在回答记者提问时表示，他不应该对上述诉讼发表评论。但随后特朗普补充说，就个人而言，他一直认为这是一个对国家无益的交易，相关服务的价格水平将上升。

　　3、截至周三美股收盘，主要中国现金贷企业股价集体跳水。此前消息称监管层将一刀切清理整顿现金贷平台，明日还将召开清理整顿工作会议。

　　在美上市的6家中国互联网金融企业中，拍拍贷暴跌24.26%，三天内市值蒸发37%；趣店跌16.36%，连跌8日，累计损失41%；融360（简普科技）跌12.88%；宜人贷跌4.88%；信而富跌6.04%；和信贷则逆势涨1.38%。

　　4、领航基金创始人Jack Bogle日前在接受CNBC采访时，对2018年及以后的全球投资市场提出了一些预测。

　　主要观点包括：美国市场比全球市场更安全；在未来10年左右的时间里，股票每年的回报率约为4%，而不是近几十年10%的年平均回报率；未来10年，债券投资组合每年的回报率约为3.1%；低回报将给华尔街公司带来压力；影响投资的效果可能不如希望的那样有效等。

　　被称为“指数基金教父”的Jack Bogle对指数基金依然情有独钟，强调“重塑投资的主要力量是指数革命。”41%的股票资产都是被动投资，而且依然每天都在增长。

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　　【汇率】周三美元兑一篮子主要货币大幅下跌，人民币中间价升269点

　　美元兑人民币（CYB）23日中间价，报6.6021

　　在岸人民币（CNY）兑美元北京时间9：30，报6.5993

　　据新浪外汇数据，美元指数（美元兑6种主要货币加权指数）（DXY）（UUP）北京时间9：30，报93.25

　　周三（11月22日）美元兑一篮子主要货币下跌，触及10月以来最低水平，录得五个月来的最差单日表现。

　　【利率】全市场互联网货基的平均7日年化收益率为3.8951%　　

　　据新浪财经互联网货基数据，截至11月22日，全市场互联网货基的平均7日年化收益率为3.8951%

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　　据中国货币网数据，截至23日9：30，银行间市场存款类机构7天期质押式回购成交利率（DR007）报3.44%　

　　美东时间21：30PM，10年期美国国债收益率（IEF）（TLT）报2.358%，关注美国利率风险，请点击了解更多。

　　短期美国国债从此前的反弹中回落，美国房屋销售从上个月的537万套上升到10月份的548万套。住房和租金是通胀的重要组成部分，强劲的数字可能会使明年出现更强劲的通胀前景，并损害对债券的需求。

　　但长期美国国债持续上涨，交易员表示，养老基金和大型基金经理仍在继续买入期限较长的债券。企业养老基金有强烈的动机在企业减税前去补充资金，因为他们有机会从税收中扣除他们的养老金抵扣部分。

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　　【黄金】黄金期货价格周三大幅收高

　　COMEX黄金（000216）（GLD）北京时间9：30，报1280.1美元/盎司

　　受美元走软推动，黄金期货价格周三大幅收高。美联储11月会议纪要公布后，金价进一步走高。美联储会议纪要显示央行明年的加息行动可能不会像市场预料的那么激进。

　　在这种背景下，周三ICE美元指数（DXY）下跌0.7%。今年内美元指数已累计下跌约9%。黄金期货价格与美元汇率的走势通常相反。

　　当地时间11月20日，美国政府宣布将朝鲜再次列入支持恐怖主义国家名单。总统特朗普表示此举意在对朝鲜政权“施加最大压力”，并表示21日财政部将出台针对朝鲜的更多制裁措施。同天美国国务卿蒂勒森表示朝鲜核谈判仍有希望。

　　上周五，美国商品期货委员会（CFTC）公布2017年11月14日投机净头寸（期货）持仓报告。

　　了解CFTC持仓报告数据解读，请点击此处。

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　　【原油】国际原油期货价格周三收高

　　WTI原油 （USL）每桶58美元，+0.5%

　　布伦特原油 （BNO）每桶63.19美元，+0.17%

　　美国原油期货价格周三收在每桶58美元上方，创2015年6月以来最高收盘价。

　　美国能源信息署（EIA）报告称，美国上周原油库存减少190万桶，汽油库存持平，馏分油库存增加30万桶。该数据显示美国上周原油库存下降幅度低于预期，但仍然是库存数据三周以来首次出现下跌。

　　北京时间11月22日凌晨，美国石油学会（API）公布的数据显示，美国截至11月17日当周API原油库存减少636万桶，远超预期的减少216.7万桶。精炼油库存录得下降，但降幅小幅不及预期。而汽油库存则录得上升，但升幅未超出预期。由于原油库存录得大降，上周数据整体利好油市。

　　据CNBC报导，在下周召开的会议上，人们普遍预计欧佩克将在2018年3月之前延长减产协议。俄罗斯通讯社塔斯社（TASS）周二报导称，该国石油生产商已与能源部会面，讨论延长6个月的减产时间，而不是普京总统最初提出的9个月。

　　能源咨询公司Westwood Global Energy Group表示，美国石油产量的增长速度将超过石油钻井平台的增长速度，后者已从2016年中期的316个钻井平台跃升至上周的738个，因为生产商的生产效率更高。

　　美国油服公司贝克休斯（Baker Hughes）周五（11月17日）公布数据显示，截至11月17日当周，美国石油活跃钻井数持平于738座，维持在2015年夏季以来最高水平。而去年同期美国石油活跃钻井数为588座。

　　细数影响原油价格走势的多空因素，请点此处了解。

　　【商品】周三焦煤期货主力开盘涨近5%

　　北京时间11月22日 15：00

　　国内期货收盘，焦煤涨6.74%，焦炭涨4.26%，PVC涨3.41%，鸡蛋涨2.84%；跌幅方面，PTA跌1.59%。

　　关注”镍“和”铜“的相关线索，请点击【1】和【2】

　　【欧股】欧洲股市周二收盘普遍上涨

　　欧洲斯托克50指数（FEZ）收盘3579.13，+0.5%

　　英国富时100指数（02847）收盘7412.25，+0.01%

　　德国DAX指数（513030）收盘13014.00，-1.17%

　　1、欧洲股市在周三（11月22日）小幅承压，投资者消化了英国最新公布的预算报告，以及企业盈利空间的消息。

　　2、投资者周三密切关注英国政府，英国财政大臣哈蒙德公布了政府最新的预算。哈蒙德在讲话中表示，英国将为英国退欧提供30亿英镑（合39亿美元）的资金。哈蒙德说：“关于我们与欧盟未来关系的谈判正处于一个关键阶段。”目前，执政的保守党正面临经济和政治方面的挑战。他说：“我们已经为英国退欧准备了近7亿欧元的准备工作，而今天我将为未来两年准备30亿欧元，我随时准备在必要的时候拨出更多的资金。”

　　哈蒙德还宣布取消对多数首次购房者的印花税。这一新政立即生效，将意味着那些购价格在30万磅以内的首次购房者，将省下五千磅。

　　【数字货币】比特币价格周四稳定于8200美元上方

　　北京时间11月23日，CoinMarketCap最新行情显示，比特币最新成交价报8201美元。

　　1、据Investing.com报导，CME官网上指出：比特币期货交易将在当地时间2017年12月10日（周日）生效，在12月11日（周一）正式进行。除非监管机构对其进行推迟。

　　根据CME官方网站资料，芝商所披露的拟上市比特币期货合约说明，如下图所示。

　　2、北京时间21日CNBC称，据加密货币新闻网站CoinDesk报导，USDT代币的发行公司Tether周一发布公告称，其电脑系统遭黑客袭击，导致价值3095万美元的USDT代币被盗。USDT是一种与美元挂钩的加密货币，目前正在被交易所广泛用于进行交易。

　　根据该公司网站上的消息，“外部攻击者的恶意行为”导致这些代币被盗。但该公司后来删除了这条信息。

　　关于比特币期货或者比特币的投资机会，请点击【1】和【2】

　　（线索Clues / 李涛）