金管会祭多项监理政策，保险业也面临接轨国际会计准则IFRS 17挑战；产学界分析，2020年保险主力商品将大洗牌，回归保障型或投资型，市占率最高的银行销售通路也将面临考验。

为了让保险回归保障本质，金融监督管理委员会整顿保险业卖高利储蓄险、劝诱高龄者买保单等乱象，2019年起祭出多项影响保险业新契约保费及营运的监理政策，包括调降寿险业各币别新契约责任准备金利率、提高寿险死亡保障门槛、70岁以上保户投保有解约金保单须全程录音录影等。

而国际会计准则第17号公报（IFRS 17）将于2022年实施，台湾保险业则将在2025年正式接轨国际，IFRS17与现行会计准则主要差别，一是保费认列从“一次认列”改采“逐次认列”，二是保单折现率从“锁定利率”改为“现时利率”估算。

在此变革下，保险业卖的是赚钱保单、还是亏本的保单，是本业赚钱还是投资赚钱，势必都会“摊在阳光下”，潜在“利差损”也会更为透明。

保险公司在收取保费之后，会从中提存固定比例金额，也就是“责任准备金”，以确保保单到期时有足够金额可以给付保户，因此在保单生效后，如保险公司资金运用的实际报酬率高过预定利率，称为“利差益”，反之则会产生“利差损”。

产学界表示，在金管会大刀阔斧下，未来储蓄型保单将大幅减少，且为了因应高龄化社会等趋势，相关新销售规范也将影响保险业发展，未来保险主力商品将大洗牌，银行销售通路也将面临转型考验。

在保险商品方面，寿险公会分析，现代人愈来愈重视退休生活理财，除了透过基本保险保障外，更重视退休后能有较稳定的现金流量，而投资型保险即兼具“保险”与“投资”功能，保户可透过专业投资团队获取相关投资收益，预期投资型保单将成为退休族理财的主流商品。

然而，投资型保单类型有很多种，法国巴黎人寿总经理戴朝晖认为，对于想创造退休稳定现金流的人来说，像是目标到期基金保单，就可享有合理的资产配置，且可针对每个人的退休日期，作为明确投资目标。

外商投资型保险龙头、安联人寿资深副总经理杨国基也表示，随着宣告利率愈来愈低，传统利变型保单销售量恐不如以往，反观投资型保单未来发展一定会较好。

他指出，近年来像是连结有到期日债券基金、债券ETF全委及附保证型投资型商品（GMXB）等商品，因兼具投资及预防长寿风险双重价值，较能因应未来市场需求，可望在明年下半年掀起热潮。